抢跑数字金融新赛道：2024城商行业绩分化与逆袭，长三角银行杀疯了！lg...

2024年A股上市城商行陆续发布年度业绩预告，整体业绩回暖，同时分化加剧。

营收增速两极分化：13家已披露业绩的上市银行中，南京银行以11.32%的营收增速领跑，杭州银行（9.61%）、江苏银行（8.78%）紧随其后；厦门银行（2.82%）和郑州银行（-5.9%）增速垫底，但多数银行营收降幅收窄，反映行业整体企稳。

净利润增长稳健：12家银行实现净利润正增长，杭州银行（+18.08%）、齐鲁银行（+17.77%）、江苏银行（+10.76%）表现突出，厦门银行（-2.61%）成为唯一负增长案例。

资产质量改善：12家银行不良率持平或下降，杭州银行（0.76%）、宁波银行（0.76%）、江苏银行（0.91%）保持行业领先，风险抵补能力（拨备覆盖率）显著（如杭州银行541%）。

区域经济驱动信贷增长

长三角区域优势明显：杭州银行（浙江）、南京银行（江苏）依托长三角活跃的民营经济，存贷款增速均超15%，区域经济韧性支撑信贷需求。

中西部地区追赶：长沙银行（湖南）信贷增速改善，郑州银行（河南）净利润三年来首次转正，显示中西部区域经济复苏潜力。

非息收入成新增长点

南京银行非息收入占比超49%，杭州银行通过债券投资收益对冲息差压力，反映银行多元化经营能力提升。

城商行综合排名（基于2024年年报预告数据）

杭州银行凭借高增速、低不良率、高拨备覆盖率稳居榜首；江苏银行规模优势显著；厦门银行因净利润下滑、贷款收缩排名末位。

聚焦已披露数据中唯一一家净利润负增长的城商行：厦门银行（数据统计截至2月7日）

净利润五年来首现负增长：归母净利润同比减少2.61%，主要因贷款总额下降2.02%及低息票据规模压降42.68%，直接影响利息收入。

信贷结构失衡：主动压缩票据业务虽优化资产结构，但未及时补足优质对公贷款，导致规模增长乏力。

区域竞争压力：作为福建首家上市城商行，面临本地股份行（如兴业银行）及长三角头部城商行的挤压，区域渗透能力待提升。

深度洞察：头部银行护城河加固

杭州银行：深耕长三角，依托区域经济红利（杭州GDP突破2万亿）及战略定力（“二二五五”战略），实现存贷双增（存款+21.74%、贷款+16.16%），ROE（16%）领跑同业。

江苏银行：规模扩张加速（总资产+16.12%），资产规模近4万亿，但需警惕区域过度集中风险。

中小银行突围路径

差异化定位：齐鲁银行发力县域金融，郑州银行聚焦“商贸物流银行”特色，需进一步差异化竞争。

科技赋能：杭州银行、南京银行通过数智化提升运营效率（如非息收入占比提升），中小银行需加速数字化转型。

风险提示

息差压力延续：多数银行净息差收窄（如杭州银行1.42%），需优化负债成本管理。

资产质量分化：中西部银行（如郑州银行）不良率虽改善，但区域经济波动可能引发风险暴露。

2024年城商行分化格局凸显，区域禀赋、战略定力、风控能力成为制胜关键。未来头部银行有望进一步集中资源，中小银行需加速转型以应对挑战。