推动中长期资金入市+万亿算力军备竞赛，投什么好？lg...

1月23日早晨，高层介绍大力推动中长期资金入市，促进资本市场高质量发展有关情况；昨日高层印发《关于推动中长期资金入市工作的实施方案》，内容包括大型国有保险公司力争每年新增保费30%用于投资股市；明确未来三年公募基金持有A股流通市值每年至少增长10%；将抓紧推动第二批保险资金长期股票投资试点落地，规模不低于1000亿元；引导基金公司将每年利润的约定比例自购旗下权益类基金等。

市场对此的反应积极。开盘半小时，沪深两市成交额突破5000亿，较昨日此时放量近1400亿。

叠加今年稳定股市是经济的重点任务之一，今年投资A股的风险较低，且和社保等国资一起投资A股胜率较高，综合来看今年投资A股或有不错的回报。

在A股的众多投资标的中，高胜率和高赔率（高成长性）兼具的优质标的之一就是算力板块，值得大家重点关注。

1月21日，美国宣布OpenAI、软银和甲骨文成立“星际之门（STARGATE）”项目，预计在人工智能基础设施方面4年内至少投入5000亿美元，并且项目当前将立即投入1000亿美元。叠加其他科技巨头的投资，今年美国科技巨头在算力上的投资大概率在5万亿元人民币以上。

一图看懂星际之门计划

资料来源：同花顺

我们国内也在奋起直追，据媒体报道，今年字节跳动在算力上的投资达1000亿元人民币以上，腾讯的算力投资今年也很可能在1000亿元以上。中信证券测算，2026年我国AI算力芯片需求空间有望超过3000亿元。

在AI大发展，算力大投资的背景下，作为上游的（国产）半导体设备和材料市场的成长性毋庸置疑。

在A股中，中证半导指数是一键布局国产半导体设备和材料的得力工具。该指数主要聚焦40只半导体设备、材料等上游产业链公司，前十大成份股合计占比超过76%成，高度集中的指数构成，能让投资者精准把握半导体上游产业的整体发展趋势。

中证半导指数十大权重股

资料来源：中证指数有限公司官网，时间：2025.01.22

看好该指数布局价值的朋友可以重点关注一下半导体设备ETF(561980)，该ETF是市场上首只跟踪中证半导指数的基金。历史表现来看，中证半导指数无论是上一波反弹行情还是上一轮半导体周期，弹性都是较高的，超过其它同类半导体指数，有望更好助力投资者更好地把握中长期资金入市和算力投资大爆发背景下的投资机会。场外投资者也可通过联接基金（A：020464；C：020465）进行布局。

作者：山雨求