美国商务部初步裁定，从东南亚的太阳能进口以低于其生产成本的价格在美国不公平地销售，计划对从马来西亚、泰国、越南和柬埔寨进口的太阳能电池板征收高达271%的关税。

乌克兰总统泽连斯基在最近的一次接受采访中表明，他准备结束俄乌冲突，以换取北约成员资格，即使俄罗斯不立即归还其控制的土地，但北约的邀请需要承认乌克兰的国际公认边界。

对此，俄方回应表示，乌克兰加入北约的愿望说明乌方想要继续而非结束战争，乌克兰这种想法不可接受。俄罗斯已经吸取此前明斯克协议的教训，不会再允许西方国家“在协议的掩护下”武装基辅。

A股方面，上周主要指数均上涨，上证指数、创业板指、深证成指分别涨1.81%、2.23%、1.66%。行业层面，纺织服装、商业贸易、轻工制造、休闲服务领涨。11月A股三大指数均小幅上涨，其中，沪指累涨1.42%，深证成指累涨0.19%，创业板指累涨2.75%。

港股方面，上周恒生指数、恒生国企分别上涨0.9%与1.0%，恒生科技大涨2.5%。板块层面，多元金融、医疗保健与必需消费等板块领涨，相反交通运输、公用事业以及原材料等落后。11月，港股三大指数皆有跌幅，恒生指数跌4.4%居首，国企指数跌4.37%紧随其后，恒生科技指数跌3.24%。

美股方面，上周标普500、纳斯达克指数和道琼斯工业指数均上涨，涨幅分别为1.06%、1.13%、1.39%。热门中概股中，拼多多、英伟达周跌幅较大，分别跌7.23%、5.74%，京东、亚马逊周涨幅居前，分别涨5.65%、4.79%。11月道指累涨7.54%、标普500指数累涨5.73%，均创下自去年11月份以来的最佳单月表现，纳指累涨幅为6.21%。特斯拉11月累涨超38%，为近两年最佳。

本周重点关注：美国11月非农数据、中国11月财新PMI、OPEC会议减产与增产博弈加剧。中国光伏行业召开2024光伏行业年度大会。

1. 特朗普威胁对金砖国家征收100%关税

特朗普在其自创的社交媒体“真相社交”（Truth Social）发出威胁，要求金砖国家放弃创造新货币或支持美元替代品的任何计划，否则要对任何挑战美元在全球经济中主导地位的国家征收100%的关税。

2. 11月中国主要新能源车企交付数据一览

中国各大新能源车企已陆续公布2024年11月交付数据，汇总如下：

比亚迪：11月销量50.68万辆，同比增长67.87%。
理想汽车：11月交付48740辆，同比增长18.8%。
广汽埃安：11月全球销量42301辆，同比环比均实现正增长。
零跑汽车：11月交付40169台，同比增长117%，为首次突破4万台。
深蓝汽车：11月交付36026台。
赛力斯：11月赛力斯汽车销量3.24万辆，同比增长59.23%。
小鹏汽车：11月交付30895台，同比增长54%，环比增长29%。单月交付量首次突破3万，并连续3个月创单月交付历史新高。
极氪：11月交付27,011台，再创历史新高，同比增106%，环比增8%，累计交付超39万台。
蔚来汽车：11月交付20575辆，连续7个月超2万台，同比增长28.9%。
小米汽车：11月小米SU7交付量继续超20000台。
阿维塔：11月销量11579辆，同比增长超180%，再创新高。
岚图汽车：11月交付10856辆新车，同比增长55%，连续3个月破万。
智己汽车：11月销量10007台，同比增长15%。

3. 多家外资机构唱多2025年A股市场

综合来看，外资机构对2025年A股市场的情况总体较为乐观，普遍认为当前A股估值处于历史低位，极具吸引力，未来存在较大上升空间，当前是长期布局的恰当时机，看好科技、消费、新能源和先进制造业等。

近日，高盛发布2025年展望，维持高配A股和港股的投资建议，且短期仍更青睐A股，预计2025年MSCI中国指数和沪深300指数将分别上涨15%和13%。

4. 多地推进低空空域管理改革

近段时间，全国多地都在积极推进低空空域管理改革，加速低空经济项目落地。近日，上海市交通委员会印发《上海市低空飞行服务管理能力建设实施方案》。提出到2027年底前，将全面形成上海市低空公共航路网络架构，计划设低空飞行航线不少于400条。

5. 我国首个商业航天发射场完成新火箭首飞

我国首个商业航天发射场海南商业航天发射场首次发射取得圆满成功。新型运载火箭长征十二号成功将卫星互联网技术试验卫星、技术试验卫星03星送入预定轨道。

6. 人工智能医院预计年底前正式上线

近日，清华大学智能产业研究院团队打造的首家“AI医院”Agent Hospital正在进行内测，将于年底正式上线，并于明年上半年对公众开放。此外，一个完全由医生团队发起并主创参与研发、被“喂”了六千余本国内外医学教材的AI医学大模型，已在上海市东方医院门急诊、重症医学科和住院部上岗。

7. 北京延庆村镇银行获批解散

“城商行一哥”北京银行旗下村镇银行改革重组又有新进展。金融监管总局官网显示，因被北京银行收购，北京延庆村镇银行获批解散；同时，北京银行获批收购北京昌平发展村镇银行并设立分支机构。

8. 特朗普提名卡什·帕特尔担任美国联邦调查局局长

美国当选总统特朗普在社交媒体上宣布，他将提名卡什·帕特尔（Kash Patel）担任美国下一任联邦调查局（FBI）局长。据悉，卡什·帕特尔在特朗普的第一个任期内曾担任美国国家情报局副局长和国家安全委员会反恐事务高级主任。

9. 印度再出手！大众印度公司被指控逃税14亿美元，面临重罚

印度政府近日向德国大众汽车集团发出税务通知，指控其印度子公司大规模逃避进口关税，涉案金额高达14亿美元。这是印度近年来对外国公司发出的最大规模税务处罚之一。

10. 俄罗斯提前解除汽油出口禁令

俄罗斯政府周六表示，已解除对汽油生产商的临时出口禁令，但将对其他燃料出口商的限制延长至2025年1月31日。俄罗斯汽油出口禁令原本将于今年年底到期。该声明说：“做出这一决定是为了保持国内燃料市场的稳定，支持炼油经济，并抵消汽车汽油的灰色出口。”

11. 日本宣布军援菲律宾等四国

日本政府决定将菲律宾、蒙古国、吉布提和印度尼西亚四国列为“政府安全保障能力强化支援（OSA）”2024财年对象国。预计日本将向菲律宾提供沿岸监视雷达，用于监视舰船动向等。报道称，OSA是日本向所谓“志同道合国家”无偿提供防卫装备等的框架，会直接向受援各国提供军事装备并援建基础设施。

1. 11月制造业PMI为50.3%高于预期

中国11月官方制造业PMI 50.3，较上月上升0.2个百分点，高于预期50.2，前值50.1，制造业扩张步伐小幅加快。非制造业商务活动指数为50.0%，比上月下降0.2个百分点！综合PMI产出指数为50.8%，与上月持平，我国经济景气水平总体保持稳定扩张。

2. 杭州首套房贷利率上调至3.1%

“11月30日起，浙江省主要商业银行新发放的首套房贷利率将不低于3.1%。”记者就此消息向银行和中介机构求证，消息属实。

3. 财政部：10月份全国共销售彩票442.25亿元 同比下降6.6%

财政部最新发布的数据显示，10月份，全国共销售彩票442.25亿元，同比减少31.16亿元，下降6.6%。1-10月累计，全国共销售彩票5132.10亿元，同比增加373.35亿元，增长7.8%。

4. 湖南多地中小学布局规划出炉：一地预计小学生十年缩减近半

日前，湖南省益阳市桃江县教育局在答复政协委员提案时提及，桃江县中小学生数在2024年达到高峰，为89216人，此后逐年降低，至2033年为53023人，仅为高峰时期学生数的59.4%。这让未来的中小学幼儿园布局问题再受关注。

1. 中指研究院：11月百城二手住宅平均价格环比下跌0.57%

中指研究院报告显示，11月百城二手住宅价格环比下跌城市数量降为96个，深圳、成都、乌鲁木齐、东营共4城二手房价格环比止跌转涨，打破百城连续7个月全跌局面，释放积极信号；11月百城二手住宅平均价格为14278元/平方米，环比下跌0.57%，跌幅较10月收窄0.03个百分点，同比下跌7.29%；百城新房价格环比结构性上涨0.36%，同比上涨2.4%。

2. 深圳11月二手住宅网签7125套 为近4年以来最高点

据乐有家研究中心监测数据，深圳11月新建商品住宅预售网签8076套，环比上涨94.5%，仅次于2021年1月，成为近4年以来的第二高点。此外，监测数据显示，深圳11月二手住宅网签7125套，环比上涨16.5%，为近4年以来最高点。

3. 澳门：11月博彩收入同比增14.9%，超预期

澳门博彩监察协调局公布，2024年11月博彩收入184.38亿澳门元(2019年11月为228.77亿澳门元)，同比增长14.9%，高于市场预期的13%；环比则跌11.3%。1-11月幸运博彩毛收入2085.8亿澳门元，同比增长26.8%。

4. 韩国出口连续14个月增长 芯片出口创历年11月最高

由于芯片出口的强劲表现，韩国11月出口连续第14个月实现同比增长。上个月韩国的出口比去年同期增长了1.4%，达到563亿美元。进口同比下降2.4%，为507亿美元，贸易顺差为56.1亿美元。韩国已连续18个月保持贸易顺差。按行业划分，半导体出口增长30.8%，达到125亿美元，创下历年11月最高，这也是韩国芯片出口连续第四个月创下月度新高。

奋达科技：变更回购股份用途为“注销并减少注册资本”

华新水泥：收购豪瑞尼日利亚资产

松发股份：拟作价80.06亿元置入恒力重工100%股权

中邮科技：国华卫星计划减持不超3%公司股份

6天5板跨境通：公司是否进入预重整及重整程序尚存在重大不确定性

10天8板大东方：公司郑重提醒广大投资者注意二级市场交易风险 理性决策

周末重磅

核试验，俄罗斯重磅表态！乌克兰外长要求北约发出入约邀请；北京等地允许设立外商独资医院；道指、标普、苹果创历史新高