千禾味业获华西证券增持评级，预测2023年收入为33.02亿元lg...

摘要：11月7日，千禾味业获华西证券增持评级，近一个月千禾味业获得12份研报关注。研报预计公司2023-2025年收入分别为33.02/39.26/45.15亿元；维持23-25年EPS分别为0.53/0.67/0.78元的预测，对应11月7日收盘价17.86元/股，PE分别为34/27/23倍。研报认为，公司已连续四个季度实现业绩高增，既验证了消费者对于零添加产品的需求，也证明了千禾市场开拓和盈利能力提升的潜力，为公司业绩高增奠定基础。我们认为随着商超恢复、电商快速发展和餐饮增量，公司收入规模有望继续快速提升，超预期完成股权激励目标；利润端降本增效效用延续，净利率有望持续恢复。长期来看，千禾在行业中具备差异化优势，我们看好伴随行业回暖，经营持续改善，业绩规模和利润率持续提升。风险提示：行业竞争加剧、产品动销不及预期、产能投产不及预期。