伟创电气获国联证券买入评级，2024年目标价为42.56元lg...

10月31日，伟创电气获国联证券买入评级，近一个月伟创电气获得3份研报关注。

研报预计公司2023-2025年收入分别为13.02/18.42/26.01亿元，同比增速分别为43.76%/41.42%/41.19%，归母净利润分别为1.99/2.80/3.89亿元，同比增速分别为42.58%/40.55%/38.90%，EPS分别为0.95/1.33/1.85元/股，3年CAGR为40.67%。参考可比公司估值，鉴于公司伺服及控制系统、机器人零部件等新产品不断推出，海外市场快速发展，参考同行业可比公司，给予公司对应2024年32倍PE，目标价42.56元。研报认为，公司产品持续获得国外客户认可，通用产品增速高达45.12%。公司前三季度通用产品收入3.11亿元，同比增长45.12%；行业专机产品收入2.96亿元，同比增长23.40%。公司通用产品增速较高，我们认为主要是受益于公司海外市场的持续开拓，在印度、欧洲、东南亚以及一带一路国家持续获得客户认可，我们认为公司海外市场有望保持稳定增长。

风险提示：技术升级迭代滞后及新产品研发失败风险、IC芯片和IGBT等电子元器件进口依赖风险、汇率波动风险、印度市场贸易政策风险。